Bitte beachten Sie unsere allgemeinen Informationen zur Erstellung einer wissenschaftlichen Arbeit inklusive der dort verlinkten Guidelines zur Erstellung einer Arbeit und der Tipps für die Literatursuche. Die meisten von uns betreuten Themen haben einen empirischen Teil. Dafür nötige Kenntnisse bringen Sie zum einen aus Ihren Grundlagenveranstaltungen mit,  zum anderen können Sie sie in unseren Veranstaltungen (Financial Modeling, Investment and Risk Management aber auch Machine Learning and Decision Making) ausbauen. 

 

Prognose von Aktienmarktrenditen

Die Prognose von Aktienmarktrenditen ist alles andere als einfach. Immer wieder werden Prognosemodelle vorgeschlagen, die sich dann aber nicht bewähren. Ein aktuelles Forschungspapier zeigt methodisch einen neuen und auch einfachen Weg auf. In Ihrer Arbeit sollen Sie prüfen, ob die vorgeschlagene Methode robust über die Zeit und verschiedene Märkte hinweg ist. Ansprechpartner: Prof. Löffler

Literatur zum Einstieg: Li, K., Li, Y., Lyu, C. and Yu, J., 2025. How to dominate the historical average. The Review of Financial Studies, 38(10), pp.3086-3116.

 

Kann der Aktienmarkt multiplizieren und dividieren?

In einer aktuellen Arbeit werden für den US Aktienmarkt Muster dokumentiert, die damit konsistent sind, dass Investoren nicht in prozentualen Renditen denken, sondern in absoluten Kursveränderungen, und daher systematische Fehler machen. Sie sollen die Analysen nachbauen, mit Schwerpunkt auf den deutschen Aktienmarkt.  Ansprechpartner: Prof. Löffler

Literatur zum Einstieg: Shue, K. and Townsend, R.R., 2021. Can the Market Multiply and Divide? Non‐Proportional Thinking in Financial Markets. The Journal of Finance, 76(5), pp.2307-2357.

 

Asset-Allokation für internationale Aktienportfolios  

Gewichtungen in internationalen Aktienportfolios folgen oft dem MSCI World. Immer wieder werden aber auch alternative Gewichtungsstrategien vorgeschlagen. Sie sollen in der Bachelorarbeit einen Überblick über das historische Rendite-und Risikoprofil verschiedener Gewichtungsansätze geben. Dabei sollen Sie auch Ansätze der taktischen Asset-Allokation einbeziehen. Ansprechpartner: Prof. Löffler

Literatur zum Einstieg: Jacobs, H., Müller, S. and Weber, M., 2014. How should individual investors diversify? An empirical evaluation of alternative asset allocation policies. Journal of Financial Markets, 19, pp.62-85.